8 寸晶圆产能紧张趋势下对国内产业链的影响
产能吃紧或将持续至2019年
需求方面:根据SUMCO在2018Q1业绩说明会上的指引,2018Q1全球8寸晶圆 需求约为5.5 M / wpe,我们认为这是SUMCO通过下游晶圆厂所观察到的需求,由 于当前8寸晶圆产能紧缺,下游最终端的需求并未完全反映在该数字中,实际全球对 8寸晶圆产能的需求高于5.5M / wpe。
供给方面:根据SEMI的报告,2015~2020年全球将有27个新的8寸晶圆厂投入运营,预计到2020年全球8寸晶圆产能才能达到5.5 M / wpe,而事实上晶圆厂产能并非能持续达到100%,如果考虑实际产能利用率,到2020年8寸晶圆产能的供给仍较为紧张。
而2016年以后6寸晶圆产能相对稳定并呈小幅下降趋势,预计2019年产能小幅 下降57 k wpe,折算为8寸片为32 k wpe,因此6寸晶圆产能的减小使得对8寸晶圆产 能需求小幅度上升。